发行公告显示，本期中票发行额度200亿元，期限5年，固定利率，通过银行间债券市场债券发行系统公开招标的方式发行，最终票面年利率将通过招标系统招标确定，联席主承销商为工商银行和中国银行。时间安排上，招标日5月23日，分销期5月23日至5月24日，缴款日、起息日5月24日，交易流通日5月27日，到期日、兑付日为2018年5月24日（如遇法定节假日或休息日，则顺延至其后的第一个工作日）。本期中期票据每年付息一次，最后一次利息随本金一同兑付。经联合资信评估有限公司综合评定，发行人主体长期信用级别AAA级，评级展望为稳定，本期债项信用级别AAA。本期中票无担保。

 

　　2013年3月14日，由铁道部改制而来的中国铁路总公司正式成立，承继了原以铁道部名义签订的债权债务等权利和义务。统计显示，2013年以来，除了原铁道部曾于3月8日发行一期200亿元额度的短融券外，原铁道部、中国铁路总公司均未发行其他债券。而有消息称，由于资金捉襟见肘，铁路工程已经出现进度减缓迹象。本次中国铁路总公司启动发债大幕，无疑将有力缓解项目资金的渴求。

 

　　根据相关发行公告，预计本期中期票据发行后，铁路总公司资产负债率将由62.31%上升至62.48%，整体负债水平小幅上升。市场人士表示，尽管近年来资产负债率有所上升，但铁路总公司拥有庞大的国铁资产、稳定的现金流，且受到政府的大力支持，偿债能力有保障。

 

　　更值得注意的是，据此前的国务院批复，铁路总公司承继后的铁路建设债券仍为政府支持债券，而从中债登公布的4月份债券托管数据变动情况看，中债登已将原铁道部发行的包括企业债和中票在内的各类债券全部划归到政府支持机构债券口径。分析人士指出，虽然中铁总未就此事明确发布公告，但市场对于铁路债券的信用评价显然会得到提升，预计本期中票将获得配置型机构的较好需求。