英报关注中铁拟发行200亿元债券

2013-05-21 来源：参考消息网

本文摘要：这是中国铁路总公司自成立以来首次发售债券。拍卖所得将用于铁路建设、列车采购和营运资本。

　　中国铁路总公司日前发布公告，将公开发行2013年第一期中期票据。

　　根据发行计划，本次中期票据注册额度600亿元，首期发行200亿元，期限5年。首期200亿元将于5月23日公开招标，募集资金将用于铁路建设、机车车辆购置和运营中的资金周转，具体的用款主体根据实际情况确定。

　　据悉，截至本募集说明书出具之日，发行人及下属企业已发行尚未到期的债务融资工具总计为7.641亿元。其中，中国铁路建设债券合计金额为6.22亿元、公司债90亿元、中期票据合计金额为910亿元、短期融资债券合计金额为421亿元。本次发行的中期票据，发行人主体信用级别为AAA级、本次中期票据信用级别为AAA级。

　　发行公告显示，铁路一直是国家重点支持发展的基础产业，铁路行业拥有庞大的资产和稳定的现金流，是一个特大型企业群体。同时，铁路路网建设、客货运量的不断上升带来可观的经营性现金收入，为发行人还本付息提供了资金保证。

　　英报关注

　　外媒称，新成立的中国铁路总公司近日将通过发售价值200亿元人民币的债券完成其在资本市场的首秀，以便筹集让中国宏伟的铁路计划重回正轨所需的资金。

　　英国《金融时报》网站5月19日指出，在中国铁路总公司继续推进在今后10年铺设大约3万公里新铁路的计划的同时，这些债券属于该公司预计将在2013年发行的总额为1500亿元的票据中的第一批。

　　报道称，中国铁路债券的发行是常事，一般并不引起人们的特别关注。但是这一次情况有所不同，因为它是中国铁路总公司自2013年早些时候成立以来首次发售债券。这些5年期债券的拍卖工作定于5月23日开始。拍卖所得将用于铁路建设、列车采购和营运资本。

　　在中国铁道部受到一连串腐败和安全丑闻的打击之后，北京在3月份解散了这个曾经权力巨大的政府部门。铁道部的一部分被改组为中国铁路总公司。

　　但是该公司仍属国家所有，政府已经表示将为其全部债务提供充分担保。

　　联合信用评级有限公司把中国铁路债券的信用等级定为AAA级，理由是该公司在中国迅速发展的铁路行业中占据统治地位。该评级公司的分析师们说：“它在市场地位及政府支持方面拥有明显的优势。”

　　报道指出，中国铁路总公司继承了铁道部遗留下的所有债务。中国铁路部门的债务水平近年不断上升，占总资产的比例从2010年的57.4%增加到今年第一季度末的62.3%。

　　在2011年的动车事故后，政府下令对中国的铁路计划进行彻底审查，并暂停了大多数新项目的建设。其中许多现已重新启动，铁路建设支出已经成为不景气的中国经济中的亮点之一。

　　2013年第一季度用于新建铁路的资金接近550亿元人民币，比2012年同期增长28%。中国铁路总公司2013年的投资预算总额为6500亿元人民币。

关键词：英报债券中铁